Цитаты из книг автора «Ларри Вильямс»

Давайте смоделируем простую ценовую фигуру, чтобы увидеть, что случится завтра, если при следующих условиях: во-первых, мы хотим, чтобы сегодняшняя цена была выше, чем цена закрытия 30 дней назад, т. е. чтобы мы находились в некотором смысле в восходящем тренде. Затем мы хотели бы увидеть небольшой откат восходящего тренда, чтобы сегодняшнее закрытие было ниже, чем закрытие 9 дней назад

Один из жизненно важных элементов, которые я использовал с высокой степенью успеха – концепция TDM/TDW.

Было бы упущением с моей стороны не отметить, что, если вы желаете продолжать изучать рынок в данном ключе, необходимо разделять периоды по месяцам года. Подобно дням, которые могут в большей или меньшей степени подходить для торговли, и месяцы бывают неодинаковы. Некоторые из них отличаются более бычьим настроем по сравнению с другими. Поэтому имеет смысл в целях оптимизации результатов протестировать и месяцы года.

Рисунок 6.11 Ралли в конце месяца по фьючерсу на фондовый индекс S&P500 (1998–2011

Днем входа была не календарная дата, а торговый день месяца (TDM, Trading Day of the Month). Месяц может иметь 22 торговых дня, но из-за праздников, уик-эндов и т. п. их иногда бывает меньше. Наше правило входа – покупать или продавать на открытии указанного TDM. Это означает, что перед открытием сделки надо подсчитать, сколько торговых дней уже было в этом месяце.

Ранее я говорил, что открытие имеет критическое значение: если начинается рост или падение с самого открытия, то цена, вероятно, продолжит движение в том же направлении. Теперь я продемонстрирую еще один такой подход. Мы объединим наш настрой торгового дня недели (TDW) с одним простым правилом: будем покупать на открытии дня настроя + X процентов от диапазона предыдущего дня.

Одним из моих любимых факторов краткосрочной торговли является торговый день недели – TDW (Trading Day of the Week). Здесь я сосредоточиваю внимание на изменениях цен от открытия дня к его закрытию, а не просто от закрытия к закрытию. Причина должна быть ясна, поскольку день для краткосрочного трейдера начинается с момента открытия и заканчивается на закрытии, по крайней мере, для внутридневного трейдера.

Если хотите знать секрет, как делать деньги на фондовом рынке, то он в следующем: убивайте ваши потери. Никогда не позволяйте акции идти против вас больше, чем на три четверти пункта, но если она движется в вашем направлении, пусть себе бежит. Поднимайте за ней ваши стоп-ордера, чтобы у нее было место для колебаний, и двигайтесь выше.

Фильтрованная торговля на краткосрочных колебаниях позволит вам опередить остальных краткосрочных трейдеров на целый световой год или даже на два. Здесь есть дополнительное преимущество: используя фильтры, вы предъявляете рынку требования, которые означают, что вы не будете торговать каждый день.

Сейчас мы испытаем эту концепцию в качестве фильтра (Рисунок 4.40). Правило весьма простое: следует принимать к сведению сигналы к покупке только тогда, когда сегодняшняя цена закрытия фьючерсов на бонды выше, чем 5 дней назад, а сигналы на продажу – только тогда, когда цена закрытия фьючерсов на бонды сегодня ниже, чем 35 дней назад. Наше рассуждение убедительно основано на общепринятой истине, согласно которой, рост цены облигаций оказывает на акции бычье воздействие, а их падение – медвежье.